1. Wie lässt sich das Liquidationsrisiko reduzieren?
Im Perpetual-Futures-Handel tritt eine Liquidation ein, wenn Ihre Margin nicht mehr ausreicht, um eine Position aufrechtzuerhalten, sodass das System diese automatisch schließt. Um das Risiko einer Zwangsliquidation zu verringern, beachten Sie bitte die folgenden Best Practices:
2. Niedrigeren Hebel verwenden
Ein höherer Hebel bedeutet, dass bereits kleine Kursbewegungen Ihre Margin schnell aufzehren können.
Empfehlung für Einsteiger: 1–5× Hebel.
3. Ausreichende verfügbare Margin vorhalten
Zusätzliche Mittel im Futures-Konto helfen, einen schnellen Anstieg des Risikoniveaus zu vermeiden.
Steigt Ihre Margin-Quote, fügen Sie rechtzeitig Margin hinzu, um sich der Liquidationsschwelle nicht zu nähern.
4. Stop-Loss-Orders setzen
Ein Stop-Loss sorgt dafür, dass Ihre Position automatisch geschlossen wird, wenn sich der Markt gegen Sie bewegt, und verhindert so, dass Verluste bis zur Liquidation anwachsen.
5. Nicht das gesamte Guthaben für eine Position einsetzen
Weisen Sie niemals Ihre gesamte Margin einer einzelnen Position zu.
Diversifizieren Sie Ihre Positionsgröße und vermeiden Sie ein „All-in“, da dies das Liquidationsrisiko deutlich erhöht.
6. Handel bei extremer Volatilität vermeiden
Wichtige Nachrichtenereignisse, Konjunkturdaten oder plötzliche Marktbewegungen können starke Kursschwankungen verursachen.
In solchen Phasen ist das Liquidationsrisiko erheblich höher.
7. Den Mark-Preis beobachten (nicht den letzten Handelspreis)
Liquidationen werden anhand des Mark-Preises ausgelöst, nicht anhand des letzten Ausführungspreises.
Selbst bei starken Bewegungen des letzten Preises bleibt das Liquidationsrisiko geringer, solange der Mark-Preis stabil ist.
8. Verlustpositionen nicht weiter aufstocken
Das Hinzufügen von Margin zu einer verlustreichen Position („Nachkaufen/Erhöhen“) steigert die Exponierung und kann das Liquidationsrisiko schnell erhöhen.
9. Gestaffelte Ein- und Ausstiege nutzen
Positionen in Tranchen zu eröffnen und zu schließen ist stabiler, als die gesamte Positionsgröße auf einmal zu handeln, und hilft, das Risiko zu streuen.
